A Braskem (BRKM5) anunciou nesta sexta-feira (31/01) o aumento de R$ 1,3 bilhão nas provisões relacionadas ao afundamento de solo em Maceió.
A decisão foi tomada após estudos de consultoria técnica contratada pela empresa.
Aproximadamente R$ 1,2 bilhão do total está relacionado a medidas de preenchimento das cavidades pressurizadas, que podem começar em 2027 e se estender por vários anos ou décadas.
Olá, tudo bem?
Seguem as principais notícias dessa quinta-feira:
O IGP-M subiu +0,27% em janeiro, desacelerando em relação ao avanço de +0,94% de dezembro, mas superando a previsão do mercado de +0,2%.
No acumulado de 12 meses, o índice registra alta de +6,75%.
A desaceleração foi impulsionada pela queda nos preços da soja, do gado bovino e suíno, segundo o economista André Braz, da FGV IBRE.
Nos Estados Unidos, o S&P500 fechou o dia em alta de +0,53%.
Enquanto isso, o IBOVESPA, principal Índice do mercado brasileiro, subiu +2,74%.
Na coluna “Giro do Mercado”, o nosso analista Sergio Neto comenta a respeito de notícias e fatos relevantes de Petrobras (PETR4) e Meta (M1TA34, META).
Já no artigo “Ranking de Fundos Imobiliários | Conheça os 10 melhores“, você irá saber quais foram os 10 FIIs mais rentáveis nos últimos doze meses e conferir detalhes de cada um deles.
No vídeo de hoje, comentamos sobre o cenário atual dos fundos imobiliários e as perspectivas para o futuro.
Confira as ações que pagarão proventos nos próximos dias. Os valores levam em conta Dividendos e Juros Sobre o Capital Próprio (JCP):
O investimento em Fundos Imobiliários e REITs são duas das formas mais inteligentes de investir em imóveis.
Além dos rendimentos mensais serem isentos de Imposto de Renda, é possível investir nos principais empreendimentos (logísticos, corporativos, shoppings, entre outros) e títulos de renda fixa, atrelados ao mercado imobiliário, do Brasil e do mundo, através do REITs americanos.
Pensando nisso, no artigo de hoje você irá saber quais foram os 10 FIIs mais rentáveis nos últimos doze meses e conferir detalhes de cada um deles:
📌 Artigo | Ranking de Fundos Imobiliários | Conheça os 10 melhores
Um abraço e ótimos investimentos
Tiago Prux
A Petrobras (PETR4) informou que suas reservas provadas chegaram a 11,4 bilhões de barris de óleo equivalente (BOE) ao final de 2024, sendo 85% de óleo e condensado e 15% de gás natural.
A companhia adicionou 1,3 bilhão de BOE entre 2023 e 2024, com um índice de reposição de 154%. Isso significa que, para cada barril de petróleo extraído, a Petrobras conseguiu adicionar 1,54 barris às suas reservas, resultando em um incremento de 54% em relação à quantidade produzida no período.
A adição foi impulsionada pelo desenvolvimento dos campos de Atapu, Sépia e Búzios, sem grandes impactos de variação de preço do petróleo.
A Meta (M1TA34, META) divulgou seus resultados referentes ao 4T24, registrando uma receita líquida de US$ 48,3 bilhões, um aumento de +21% em comparação ao 4T23.
Esse crescimento foi impulsionado por um maior volume de anúncios (+6%) e um aumento de +14% nos preços. O número de usuários ativos nas plataformas da Meta teve alta de +5%.
Além disso, o trimestre foi marcado mais uma vez por uma expansão robusta das margens operacionais, que alcançaram 48%, representando um avanço de +7 pontos percentuais em relação ao 4T23.
O lucro líquido atingiu US$ 20,8 bilhões, com uma expressiva alta de +49% em relação ao mesmo período do ano anterior.
Para o próximo trimestre a empresa espera um crescimento da receita de 8% a 15%, enquanto no ano de 2025 as despesas de capital devem ter um aumento mais expressivo devido ao foco em IA e expansão do core business.
Resultado Positivo.
Um abraço e bons investimentos
Sérgio
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A Petrobras (PETR4) informou que suas reservas provadas chegaram a 11,4 bilhões de barris de óleo equivalente (BOE) ao final de 2024, sendo 85% de óleo e condensado e 15% de gás natural.
A companhia adicionou 1,3 bilhão de BOE entre 2023 e 2024, com índice de reposição de 154%.
A adição foi impulsionada pelo desenvolvimento dos campos de Atapu, Sépia e Búzios, sem grandes impactos de variação de preço do petróleo.
A Microsoft (MSFT34) anunciou receita líquida de US$ 69,6 bilhões no segundo trimestre fiscal de 2025, equivalente ao 4T24 do calendário tradicional, com um aumento de 12% em relação ao ano passado. A integração em nuvem gerou US$ 25,5 bilhões, com crescimento de 19%.
O segmento de produtividade e processos corporativos teve alta de 14%, alcançando US$ 29,4 bilhões, enquanto a computação pessoal manteve US$ 14,7 bilhões.
O destaque foi o crescimento de 165% nos negócios relacionados à IA, com receita anualizada de US$ 13 bilhões. O lucro líquido foi de US$ 24,1 bilhões, um aumento de 10%.
O crescimento econômico dos Estados Unidos desacelerou no quarto trimestre de 2024, com o Produto Interno Bruto (PIB) aumentando a uma taxa anualizada de 2,3%, abaixo da alta de 3,1% registrada no trimestre anterior.
A desaceleração veio acima da expectativa dos economistas, que previam um crescimento de 2,6%. A demanda interna robusta, porém, deve continuar influenciando a política monetária do Federal Reserve, mantendo o banco central dos EUA no caminho de cortes graduais na taxa de juros ao longo deste ano.
Abaixo segue a lista dos Fundos Imobiliários com os melhores desempenhos do IFIX – o Índice de Fundos de Investimentos Imobiliários da B3 – no ano de 2024.
Os dados de performance do ranking consideram a valorização da cota somada às distribuições realizadas pelos fundos.
| NOME |
CÓDIGO |
DESEMPENHO EM 2024 (%) |
| SUNO ENERGIAS LIMPAS FII |
SNEL11 |
18,9% |
| PÁTRIA PRIME OFFICES |
HGPO11 |
17,7% |
| MÉRITO DESENVOLVIMENTO IMOBILIÁRIO I |
MFII11 |
14,0% |
| KINEA UNIQUE HY CDI |
KNUQ11 |
13,7% |
| KINEA HIGY YIELD CRI |
KNHY11 |
11,0% |
| KINEA RENDIMENTOS IMOBILIÁRIOS |
KNCR11 |
10,0% |
| KINEA SECURITIES |
KNSC11 |
7,7% |
| VALORA CRI CDI |
VGIR11 |
7,3% |
| RIZA ARCTIUM REAL ESTATE |
RZAT11 |
7,1% |
| KINEA ÍNDICES DE PREÇO |
KNIP11 |
5,2% |
| ÍNDICE DE FUNDOS IMOBILIÁRIOS |
IFIX |
-5,9% |
Fonte: Clube FII
O SNEL11 é um fundo imobiliário focado em energia limpa, desenvolvido em parceria com a consultoria CBIE.
O fundo investe no desenvolvimento e na aquisição de usinas fotovoltaicas, com o objetivo de locá-las para consumidores que buscam geração distribuída.
Os contratos de locação, geralmente de 10 a 15 anos, são firmados nas modalidades Take or Pay ou Energia Compensada.
O HGPO11, conhecido como Pátria Prime Offices, é um fundo de tijolo que possui um portfólio de imóveis comerciais de alto padrão, localizados em regiões estratégicas de São Paulo.
A gestão é conduzida pela Pátria Investimentos, uma gestora especializada em investimentos imobiliários no Brasil, que assumiu os ativos da antiga gestora Credit Suisse no país.
O MFII11, Mérito Desenvolvimento Imobiliário I, é um fundo de tijolo que investe em empreendimentos imobiliários em desenvolvimento, com foco em projetos de incorporação residencial e comercial — embora, atualmente, todos estejam ligados a projetos residenciais.
A carteira do fundo possui ativos em cinco estados do Brasil, abrangendo as regiões Sudeste, Nordeste e Sul.
A gestão é realizada pela Mérito Investimentos, uma gestora com experiência em desenvolvimento imobiliário.
O KNUQ11, Kinea Unique, é um fundo de papel que investe em Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRIs) e outros ativos de renda fixa ligados ao setor imobiliário.
O fundo possui uma carteira bastante diversificada, com mais de 55 ativos, sendo boa parte deles CRIs ligados ao segmento residencial.
A gestão é feita pela Kinea Investimentos, uma gestora renomada no mercado financeiro brasileiro, que ganhou grande destaque com seus FIIs em 2024.
O KNHY11, Kinea High Yield CRI, é um fundo de papel que foca em CRIs de maior risco e retorno, buscando oportunidades em ativos de crédito imobiliário com potencial de valorização.
Assim como o KNUQ11, o fundo também investe majoritariamente em CRIs do segmento residencial, que é seu principal foco de exposição. No caso do KNHY11, o número de ativos em carteira supera 90, garantindo uma estratégia de boa diversificação.
A gestão também é da Kinea Investimentos.
O KNCR11, Kinea Rendimentos Imobiliários, é um fundo de papel que investe em CRIs e outros ativos de renda fixa ligados ao setor imobiliário.
Seu portfólio é dedicado a ativos de renda fixa de natureza imobiliária, predominantemente pós-fixados e com baixo risco de crédito.
Cerca de metade da alocação do fundo está direcionada ao segmento de escritórios, enquanto aproximadamente 20% está vinculada ao setor de shopping centers. No total, a carteira conta com mais de 70 ativos.
A gestão também é da Kinea Investimentos.
O KNSC11, Kinea Securities, é um fundo de papel que investe em ativos de renda fixa, como CRIs, com foco em estratégias de crédito estruturado, além de ter uma leve exposição a cotas de outros FIIs.
O fundo possui uma carteira bem equilibrada entre ativos indexados ao IPCA e ao CDI, além de apresentar uma diversificação setorial, abrangendo escritórios, imóveis residenciais, logística e shopping centers.
A gestão, mais uma vez, é da Kinea Investimentos.
O VGIR11, Valora CRI CDI, é um fundo de papel que investe em CRIs e outros ativos de renda fixa ligados ao setor imobiliário, buscando acompanhar o CDI.
O fundo encerrou o mês de dezembro de 2024 com 99,3% de seu patrimônio líquido alocado em CRIs, distribuídos em 58 diferentes operações, totalizando um investimento de R$ 1.394,2 milhões.
A maior parte desses CRIs está ligada ao segmento residencial, que representa cerca de ¾ da exposição total.
A gestão é da Valora Investimentos, uma gestora especializada em crédito privado.
O RZAT11, Riza Arctium Real Estate, é o primeiro fundo de tijolo da lista. Ele investe majoritariamente em imóveis do segmento industrial, que representam cerca de 61% de sua exposição. O restante está alocado em imóveis logísticos e comerciais.
O fundo possui exposição a sete estados do Brasil, sendo Minas Gerais o de maior relevância.
A gestão é da Riza Asset Management, uma gestora com experiência no mercado imobiliário brasileiro.
Por fim, a lista é finalizada com outro fundo da Kinea: o KNIP11, Kinea Índices de Preços, um fundo de papel que investe em ativos de renda fixa atrelados ao IPCA, buscando proteção contra a inflação.
O portfólio é composto por ativos de renda fixa de natureza imobiliária, predominantemente indexados à inflação e com baixo risco de crédito, especialmente Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRIs).
Mais de 80% de sua exposição está concentrada nos segmentos de shoppings, escritórios e logística.
O investimento em Fundos Imobiliários é uma das formas mais eficientes de investir no setor e obter uma renda mensal recorrente.
Além de serem isentos de Imposto de Renda e altamente previsíveis, esses rendimentos permitem acesso a alguns dos maiores e melhores empreendimentos do país, sejam eles logísticos, corporativos, shoppings ou títulos de renda fixa vinculados ao mercado imobiliário.
Abaixo, segue o desempenho da Carteira Capitalizo de FIIs e REITs desde Outubro de 2017 até hoje. Perceba que nesse período o nosso retorno é muito superior ao apresentado pelo IFIX:
O Comitê de Política Monetária (Copom) do Banco Central decidiu elevar a taxa Selic em 1 ponto percentual, para 13,25%, na quarta alta consecutiva.
A decisão, unânime entre os membros, já era esperada pelo mercado e segue o compromisso do Banco Central com o controle da inflação.
No comunicado, o Copom reafirmou que essa política é necessária para garantir a convergência da inflação para a meta ao longo do horizonte relevante.
O Comitê também manteve a sinalização de um novo aumento da mesma magnitude na próxima reunião, caso o cenário esperado se confirme.
O Banco Central destacou que a continuidade do ciclo de aperto monetário dependerá da evolução dos indicadores econômicos, como a dinâmica da inflação, as expectativas do mercado, o nível de atividade econômica e o balanço de riscos.
Olá, tudo bem?
Seguem as principais notícias dessa quarta-feira:
O Federal Reserve decidiu manter a taxa de juros entre 4,25% e 4,50% após sua reunião de política monetária da última quarta-feira (29/01), como esperado pelo mercado.
A decisão foi unânime entre os membros do Comitê de Política Monetária (FOMC).
O banco central dos EUA não forneceu detalhes sobre quando novas reduções de juros poderiam ocorrer, ressaltando que a inflação ainda está acima da meta, e que a economia segue em crescimento e o desemprego está baixo.
Apesar de dados de inflação estabilizados, o Fed disse que a inflação ainda é elevada, mas fez progresso em direção à meta de 2%.
O banco central está em compasso de espera, aguardando mais informações para confirmar se a redução da inflação continuará. O FOMC indicou que seguirá avaliando os dados econômicos e os riscos antes de decidir sobre novos ajustes nas taxas de juros.
O Comitê de Política Monetária (Copom) do Banco Central decidiu elevar a taxa Selic em 1 ponto percentual, para 13,25%, na quarta alta consecutiva. A decisão, unânime entre os membros, já era esperada pelo mercado e segue o compromisso do Banco Central com o controle da inflação.
No comunicado, o Copom reafirmou que essa política é necessária para garantir a convergência da inflação para a meta ao longo do horizonte relevante.
O Comitê também manteve a sinalização de um novo aumento da mesma magnitude na próxima reunião, caso o cenário esperado se confirme.
O Banco Central destacou que a continuidade do ciclo de aperto monetário dependerá da evolução dos indicadores econômicos, como a dinâmica da inflação, as expectativas do mercado, o nível de atividade econômica e o balanço de riscos.
Nos Estados Unidos, o S&P500 fechou o dia em queda de -0,47%.
Enquanto isso, o IBOVESPA, principal Índice do mercado brasileiro, caiu -0,47%.
Na coluna “Giro do Mercado”, o nosso analista Sergio Neto comenta a respeito de notícias e fatos relevantes de Itaú Unibanco (ITUB4) e ASML (ASML34, ASML).
Já no artigo “As melhores pagadoras de dividendos: o que podemos esperar delas em 2025?“, você vai conhecer duas ótimas pagadoras de dividendos que estão entre as melhores da história da bolsa brasileira e o que esperamos de ambas para 2025.
No vídeo de hoje, analisamos a forte queda das ações da Cosan, que desvalorizaram cerca de 70% desde 2021, e suas perspectivas para o futuro.
Confira as ações que pagarão proventos nos próximos dias. Os valores levam em conta Dividendos e Juros Sobre o Capital Próprio (JCP):
Confira o nosso artigo especial e conheça duas ótimas pagadoras de dividendos que estão entre as melhores da história da bolsa brasileira.
Além disso, saiba o que esperamos de ambas para 2025:
📌 Artigo | As melhores pagadoras de dividendos: o que podemos esperar delas em 2025?
Aproveite para conferir o desempenho histórico da nossa Carteira Dividendos+, desde 2017:
Um abraço e ótimos investimentos
Tiago Prux
O Itaú Unibanco (ITUB4) adquiriu 15% da NeoSpace, startup focada em inteligência artificial generativa para o setor financeiro, por meio de uma rodada de investimento de US$ 18 milhões (R$ 105,7 milhões).
O banco pretende utilizar a tecnologia da NeoSpace para aprimorar recomendações personalizadas e otimizar modelos de análise.
Além da aquisição, um acordo comercial foi firmado para o uso da IA da startup no Itaú e o desenvolvimento de produtos exclusivos. A NeoSpace foi fundada em 2023 pelos criadores da Zup, empresa de tecnologia adquirida pelo Itaú em 2020.
Em nossa visão, o movimento é positivo. A aquisição de 15% da NeoSpace, embora pequena para o Itaú, reforça seu compromisso com a inovação.
Nesse sentido, entendemos que o banco está mais atento às transformações tecnológicas do setor em comparação com seus pares tradicionais, garantindo uma vantagem competitiva em seus serviços.
A ASML (ASML34, ASML), principal fabricante de máquinas para a produção de chips, divulgou encomendas de 7,1 bilhões de euros no quarto trimestre de 2024, superando as expectativas do mercado e impulsionadas pela crescente demanda da indústria de inteligência artificial.
As previsões apontavam para 3,99 bilhões de euros, evidenciando um aumento significativo em relação aos 2,63 bilhões do trimestre anterior.
No trimestre a empresa teve lucro líquido de 2,69 bilhões de euros (+31,4% a/a) e vendas de 9,3 bilhões (+32,9% a/a), também superando as estimativas.
A companhia manteve sua previsão de vendas para 2025 entre 30 bilhões e 35 bilhões de euros. As ações subiram +11%, para 722 euros.
Resultado Positivo.
Um abraço e bons investimentos
Sérgio
E você, quer investir de forma realmente profissional e contar com as melhores Estratégias de Investimentos, todas com resultados comprovados e o melhor atendimento do mercado?
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O Federal Reserve manteve a taxa de juros na faixa de 4,25% a 4,50% após sua reunião de política monetária da última quarta-feira (29/01), decisão que estava dentro das expectativas do mercado. A votação foi unânime entre os membros do Comitê de Política Monetária, o FOMC.
Apesar de a decisão ser esperada, o foco da atenção agora está nas medidas econômicas do presidente Donald Trump, que provavelmente influenciarão a economia americana ao longo deste ano.
O Fed, no entanto, não indicou quando novas reduções nas taxas de juros podem ocorrer, destacando que a inflação permanece acima da meta, o crescimento continua robusto e o desemprego segue em níveis baixos.
O banco central dos EUA fez uma mudança importante em seu comunicado, deixando de afirmar que a inflação “fez progresso” em direção à meta de 2%, e agora observa que os aumentos de preços permanecem elevados.
A expectativa é que o progresso na redução da inflação seja retomado ao longo deste ano, mas o Fed optou por manter as taxas estáveis enquanto aguarda novos dados para confirmar essa tendência.
Em sua avaliação, o FOMC indicou que a atividade econômica continua a crescer de forma sólida e que o mercado de trabalho se mantém robusto. Quando o Comitê considerar futuros ajustes na taxa de juros, ele fará isso com base em dados econômicos e nas condições de risco.
O Itaú Unibanco (ITUB4) adquiriu 15% da NeoSpace, startup focada em inteligência artificial generativa para o setor financeiro, por meio de uma rodada de investimento de US$ 18 milhões (R$ 105,7 milhões). Além do Itaú, participaram nomes como Micky Malta (Ribbit) e Martin Escobari (General Atlantic).
O banco pretende utilizar a tecnologia da NeoSpace para aprimorar recomendações personalizadas e otimizar modelos de análise.
Além da aquisição, um acordo comercial foi firmado para o uso da IA da startup no Itaú e o desenvolvimento de produtos exclusivos. A NeoSpace foi fundada em 2023 pelos criadores da Zup, empresa de tecnologia adquirida pelo Itaú em 2020.
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